Inwestowanie w fundusze – od czego zacząć i na co uważać?

Inwestowanie w fundusze nie musi być skomplikowane ani zarezerwowane wyłącznie dla ekspertów finansowych. Coraz więcej osób decyduje się na fundusze inwestycyjne, które umożliwiają dostęp do różnorodnych instrumentów finansowych bez konieczności samodzielnego zarządzania portfelem. Dzięki zróżnicowanej ofercie funduszy inwestycyjnych możliwe jest dobranie strategii dopasowanej do własnych potrzeb i tolerancji na ryzyko związane z rynkiem. Aby jednak inwestować świadomie, warto wiedzieć, w co inwestują fundusze oraz jakie istnieją klasyfikacje funduszy inwestycyjnych. Dzisiaj krok po kroku wyjaśnimy, jak działa fundusz, jak wybrać odpowiedni produkt i czego się wystrzegać.

Czym jest fundusz inwestycyjny?

Fundusze inwestycyjne to forma zbiorowego lokowania kapitału, w której wiele osób, tzw. uczestników funduszu, powierza swoje środki profesjonalnym zarządzającym. Fundusz inwestycyjny gromadzi wpłaty inwestorów i przeznacza je na zakup różnorodnych instrumentów finansowych, zgodnie z wcześniej określoną strategią zapisaną w statucie funduszu inwestycyjnego. Osoba, która wpłaca środki, nabywa jednostki funduszu, czyli tytuł uczestnictwa w jego aktywach.

Nad legalnością i bezpieczeństwem działania czuwa Komisja Nadzoru Finansowego, a ofertę nadzorują towarzystwa funduszy inwestycyjnych, które odpowiadają za realizację polityki inwestycyjnej funduszu.

W co inwestują fundusze inwestycyjne?

Zakres możliwości, w co inwestują fundusze, jest bardzo szeroki. Od obligacji i akcji, przez surowce, nieruchomości, aż po mniej typowe instrumenty finansowe. Przykładowo, fundusz inwestuje w papiery wartościowe notowane na rynku akcji, a także w obligacje skarbowe i korporacyjne, tworząc zdywersyfikowany portfel funduszu.

W zależności od rodzaju mogą to być fundusze obligacji, fundusze rynku pieniężnego, fundusze surowcowe czy też fundusze aktywów niepublicznych. Celem jest osiągnięcie określonego wyniku inwestycyjnego, przy jednoczesnym kontrolowaniu ryzyka związanego z inwestycją.

Warto pamiętać, że wynik inwestycyjny może różnić się w zależności od koniunktury rynkowej oraz decyzji, jakie podejmuje zarządzający funduszem.

Inwestowanie w fundusze – rodzaje funduszy inwestycyjnych

Na rynku dostępnych jest wiele typów funduszy inwestycyjnych, różniących się strukturą, strategią i dostępnością dla inwestorów. Poniżej przedstawiamy najważniejsze z nich oraz ich kluczowe cechy.

Fundusze Inwestycyjne Otwarte (FIO)

Fundusze inwestycyjne otwarte to najpopularniejsza forma lokowania kapitału wśród inwestorów indywidualnych. Charakteryzują się tym, że uczestnik funduszu może w każdej chwili nabyć lub odsprzedać jednostki funduszu, a ich liczba jest zmienna.

W ramach FIO dostępne są różne strategie. Od bezpiecznych funduszy obligacji po bardziej dynamiczne Fundusze akcji inwestujące na rynku akcji. Działalność FIO podlega nadzorowi Komisji Nadzoru Finansowego, a zarządzanie nimi prowadzą licencjonowane towarzystwa funduszy inwestycyjnych.

Specjalistyczne Fundusze Inwestycyjne Otwarte (SFIO)

Specjalistyczne fundusze inwestycyjne to odmiana FIO, skierowana głównie do bardziej doświadczonych inwestorów. Choć również należą do kategorii funduszy inwestycyjnych otwartych, mogą mieć ograniczony dostęp, np. poprzez minimalną kwotę wpłaty czy obowiązek posiadania określonych kwalifikacji.

Często fundusz inwestuje tu w bardziej zaawansowane instrumenty finansowe. Jego celem jest osiągnięcie wyższego wyniku inwestycyjnego. SFIO dają większe możliwości, ale jednocześnie wiążą się z wyższym ryzykiem związanym z inwestowaniem.

Fundusze Inwestycyjne Zamknięte (FIZ)

Fundusz inwestycyjny zamknięty (FIZ) różni się od FIO i SFIO głównie ograniczonym dostępem do zakupu i umorzenia jednostek. Emituje tzw. certyfikaty inwestycyjne, które są sprzedawane w określonych transzach i zazwyczaj notowane na giełdzie. Dzięki temu FIZ mogą stosować bardziej elastyczną i złożoną politykę inwestycyjną funduszu. Środki lokowane są np. w fundusze rynku nieruchomości, fundusze surowcowe lub fundusze aktywów niepublicznych.

Z uwagi na specyfikę FIZ są często wybierane przez inwestorów poszukujących wyższych stóp zwrotu i akceptujących dłuższy horyzont inwestycyjny.

Inne klasyfikacje funduszy inwestycyjnych

Poza podziałem ze względu na strukturę prawną istnieją też inne klasyfikacje funduszy inwestycyjnych, które uwzględniają m.in. skład portfela czy strategię zarządzania. Można tu wyróżnić np. fundusze mieszane, które łączą różne klasy aktywów, fundusze dłużne skupiające się na obligacjach czy fundusze zdefiniowanej daty, które automatycznie zmieniają strukturę ryzyka w miarę zbliżania się do celu inwestycyjnego.

Dla osób szukających wygodnego rozwiązania emerytalnego dostępne są także fundusze w ramach Indywidualnego Konta Emerytalnego (IKE). Z kolei platformy takie jak KupFundusz.pl czy Platforma Funduszy F-Trust umożliwiają łatwy dostęp do szerokiej oferty funduszy inwestycyjnych bez pośredników.

Inwestowanie w fundusze – kto inwestuje i ile można zarobić?

W fundusze inwestycyjne inwestują zarówno osoby początkujące, jak i doświadczeni inwestorzy, którzy chcą zdywersyfikować swój kapitał i korzystać z wiedzy zarządzających funduszami inwestycyjnymi. Zysk zależy m.in. od:

• wybranego celu inwestycyjnego,
• poziomu ryzyka,
• horyzontu czasowego,
• aktualnej sytuacji rynkowej.

Potencjalne korzyści najlepiej oceniać, analizując historyczne wyniki funduszy inwestycyjnych i porównując je z innymi formami lokowania kapitału.

Warto pamiętać, że każdy uczestnik funduszu nabywa jednostki funduszy inwestycyjnych, których wartość może się zmieniać w czasie. Dlatego zawsze należy weryfikować działalność funduszy inwestycyjnych i ich zgodność z własną strategią inwestycyjną.

Czy pieniądze w funduszu inwestycyjnym są bezpieczne?

Bezpieczeństwo środków ulokowanych w funduszach inwestycyjnych zależy od wielu czynników. W tym rodzaju funduszu, jego strategii oraz poziomu ryzyka. Choć te ryzykowne mogą przynosić wyższe zyski, wiążą się również z możliwością strat. Kluczowe jest zrozumienie, jak działają poszczególne rodzaje funduszy oraz jakie instrumenty finansowe znajdują się w portfelu.

Nad działalnością rynku czuwa Izba Zarządzających Funduszami i Aktywami. Zgodność z prawem i interesem inwestorów nadzoruje Komisja Nadzoru Finansowego. Dlatego przed podjęciem decyzji warto sprawdzić strukturę składników aktywów funduszu. Trzeba zweryfikować też potencjalne ryzyko, jakie może nieść ze sobą wybrany odpowiedni fundusz inwestycyjny.

Jak inwestować w fundusze inwestycyjne?

Aby rozpocząć inwestowanie w fundusze inwestycyjne, warto przejść przez kilka kluczowych kroków, które zwiększają szanse na osiągnięcie satysfakcjonującego wyniku inwestycyjnego. Niezależnie od tego, jaki rodzaj funduszu wybierasz, warto:

• określić swój cel inwestycyjny i akceptowany poziom ryzyka,
• zapoznać się z decyzjami inwestycyjnymi podejmowanymi przez zarządzającego funduszem,
• przeanalizować dostępne jednostki funduszy inwestycyjnych oraz ich opłaty,
• sprawdzić dostępność funduszy w ramach Akademii Inwestora lub przez serwisy takie jak KupFundusz.pl,
• porównać oferty różnych towarzystw funduszy inwestycyjnych oraz ich dotychczasowe osiągnięcia.

Zrozumienie tych elementów pomoże lepiej dopasować politykę inwestycyjną funduszu do własnych oczekiwań i uniknąć nietrafionych decyzji.

Inwestowanie w fundusze – podsumowanie

Inwestowanie w fundusze inwestycyjne to dostępna i elastyczna forma lokowania kapitału, która pozwala budować zróżnicowany portfel nawet przy niewielkim kapitale.

Dzięki szerokiej ofercie funduszy inwestycyjnych – od funduszy dłużnych po fundusze sekurytyzacyjne – każdy inwestor może znaleźć rozwiązanie dopasowane do własnych celów. Kluczowe znaczenie ma świadomy wybór, oparty na analizie finansowych funduszu inwestycyjnego, zrozumieniu działalności funduszy inwestycyjnych oraz znajomości zasad funkcjonowania rynku.

Pamiętaj, że większości funduszy inwestycyjnych przyświeca dążenie do stabilnego wzrostu wartości inwestycji. Ostateczny sukces zależy jednak od wiedzy, konsekwencji i właściwej oceny ryzyka.